Но среди специалистов мнения разделились. По мысли одних, приход в страну крупных иностранных банков губительно скажется на развитии отечественной финансовой системы и приведет к переделу рынка в пользу иностранцев. По уверениям других, ничего страшного не произойдет.

С 1 апреля следующего года НБУ с подачи международных организаций повышает норму адекватности капитала украинских банков до 10%. Это означает, что их активы и внебалансовые инструменты, взвешенные по степени рисков и уменьшенные на объем резервов, должны не более чем в десять раз превышать регулятивный капитал. Сегодня для банков, уже работающих на рынке, такая норма установлена на уровне 8%.

"Быстрое развитие глобализационных процессов ставит перед нами важное задание - увеличение устойчивости банковской системы к кризисам", - сообщил Сергей Тигипко, выступая на симпозиуме "Украина в международном финансовом пространстве".

Принимая такое решение, НБУ заботится о защите вкладчиков банков от рисков, связанных с быстрыми темпами роста активов финансовых учреждений.

Тигипко поддержал член Совета монетарной политики Нацбанка Польши Марек Дамбровски. "Конечно, повышение такого типа требований, как адекватность капитала, усложняет развитие банков. Но с другой стороны, это делает банковскую систему более надежной. Как и у любого решения в области надзора, у этого есть издержки. Но есть также какие - то потенциальные выигрыши. 10% - это чуть больше, чем абсолютный минимум, показатель Кука - 8%. Но в переходной стране, где нет надежного банковского сектора, лучше создать нормативы немножко с запасом", - сказал он.

Но далеко не все согласны с решением центробанка. Антонина Паламарчук, вице - президент Ассоциации украинских банков, заявила: "Борясь с рисками, мы снижаем возможность нормальной работы на рынке. Давайте думать о том, чтобы регулированием не положить банки".

По расчетам ассоциации, к концу 2003 года норматив адекватности капитала для всей системы будет находиться в диапазоне 12,7 - 13,1%, а в конце 2004 - го - 10,9 - 11,8%. Хотя есть одно "но".

Глава правления "Укрсоцбанка" Борис Тимонькин сообщил, что его учреждение имеет сегодня адекватность капитала 10,6%, а при выполнении стратегического плана до конца следующего года она составит 8,3%. "При этом 10,6% - один из лучших показателей в первой десятке. У банка "Надра", по - моему, чуть выше. У "Аваля" и "Привата" - еще ниже. Теперь мы нарываемся на некоторый вызов, который нам опосредованно поставили международные организации. С 1 апреля норма достаточности капитала - 10%. НБУ как раз самые крупные, агрессивно развивающиеся банки ставит к стенке", - отметил он.

К чему приведет такое повышение норматива? По мнению Тимонькина, для некоторых банков рост вообще будет невозможен. "Посмотрите на темпы развития! Это же не показатели одного учреждения, которое вырывается на 40%, а у всех остальных - 6%. Денежная масса растет на 30 - 40% и более. Адекватно растут активы банковской системы. Назовите мне такую страну, в которой капитал может повышаться на 30 - 40% в год. Понятно, это нонсенс", - указал банкир.

Несмотря на увещевания коммерческих банков, НБУ настроен решительно. Поэтому, скорее всего, капиталы придется наращивать. Путей для этого не так и много - реинвестирование прибыли, слияние, взносы существующих и новых акционеров в уставный фонд.

Увеличивать прибыльность придется абсолютно всем банкам. По словам Тимонькина, "сегодня ситуация абсурдная: нижние ставки кредитования сравнялись с верхними ставками по депозитам, всякие резервы их снижения исчерпаны. А вот перспективы уменьшения доходности депозитов - колоссальные. Поэтому банкам придется считать деньги, снижать депозитні ставки, придется ослабить конкуренцию.

В последние годы снижение маржи перекрывалось большим ростом активов. Как - то прибыль получалась. Если безграничный рост активов и пассивов будет ограничен требованием более высокого норматива достаточности капитала, как зарабатывать? Значит, надо снижать расходы".

Другими словами, прибыль невозможно нарастить настолько быстро, чтобы капитализироваться исключительно за счет этой статьи.

Кроме того, со следующего года банки будут бороться за каждую лишнюю гривню из обязательных резервов. Раньше они специально формировались, чтобы снизить прибыль и платить меньший налог с нее. С апреля же банки начнут занижать резервы. Таким образом, борьба за безопасность обернется повышением рисков.

Волны слияний и поглощений, которую предсказывает НБУ, не последует. Ведь нужно привлечь маленький банк без проблем с капитализацией, но с маленькими активами. Но как раз в этот момент он становится интересным своим акционерам, ведь у него появляется простор на рынке.

Рост капитала за счет увеличения уставного фонда существующими собственниками банкиры считают очень ненадежным ресурсом. Особенно учитывая ограничения по операциям с инсайдерами. Остается вхождение зарубежных участников в состав акционеров.

По мнению Тимонькина, отечественным инвесторам деньги вкладывать в банк нерационально. "Это станут делать только западные, которые заведут капиталы. У меня нет иллюзий, что последует массовая скупка банков. Если первая десятка - это 60% активов, а первые 50 - более 90%, то можно сказать, что 50 - 60 учреждений формируют общее банковское поле. Мы трезво должны понимать, что им вся абсолютно система не нужна. Будут куплены три - пять украинских банков из числа крупнейших. Они уже ощутили осторожные щупания на предмет продажи. И все! На этом аппетиты западного мира в Украине исчерпаны. Что делать остальным?" - спросил глава правления "Укрсоцбанка".

Кроме того, банки очень озабочены конкуренцией со стороны зарубежных коллег. "Мы уже разработали проект изменений к законодательству по вопросам регистрации и деятельности филиалов иностранных банков в Украине. Важно, что мы предложили одинаковый правовой режим деятельности для украинских и зарубежных учреждений", - заявил Тигипко.

На прошлой неделе заместитель главы НБУ Александр Шлапак признал, что западные организации проявляют большой интерес к украинскому рынку. В то же время он отметил, что в проекте закона предусмотрены ограничения деятельности филиалов иностранных банков на первом этапе их работы. Кому верить?

Эксперты считают, что, скорее всего, "несколько крупных иностранных структур придут в Украину с крупным капиталом и перетянут на себя излишнюю ликвидность". Что фактически означает замедление развития отечественных банков и передел рынка.

Мнения по целесообразности такого шага НБУ разделились. Дамбровски заявил, что "пускать в страну зарубежные банки нужно было еще лет десять назад". Паламарчук высказала мнение, что "открывать филиалы зарубежных структур в Украине рано".

Георгий Лунтовский, заместитель председателя Центробанка России, рассказал, что допуск иностранных банков на российский рынок был предметом больших дискуссий. "Мнение Центрального банка состоит в том, что сегодня это делать преждевременно. И оно соответствует позиции правительства. Такое решение связано с недостаточной развитостью российских банков, которые вряд ли сегодня способны на равных конкурировать с зарубежными. Вместе с тем ныне отсутствует ограничение на открытие коммерческих банков с иностранным участием. Хотя наше законодательство устанавливает пределы по участию в капитале", - сказал российский банкир.

Но, говоря о появлении иностранных банков в Украине, нельзя забывать, что, как показали последние несколько мировых финансовых кризисов, маленькие страны с относительно закрытой денежной системой лучше переносят потрясения, нежели аналогичные государства, в финансах которых погоду делают крупные транснациональные банки.

Сергей ЛЯМЕЦ