Как отмечает ‘КоммерсантЪ-Украина' в публикации "Нацбанк не останется в долгу", банкам, испытывающим проблемы с ликвидностью, теперь будет легче их решить. НБУ упростил выдачу стабилизационных кредитов: они будут предоставляться минимум на два года под 9,5%, тогда как сейчас банки могут рассчитывать на более дорогой ресурс всего на квартал. Пользоваться деньгами регулятора можно будет до пяти лет, что достаточно для улучшения ситуации в кредитном учреждении. Участники рынка отмечают, что только оперативная выдача таких кредитов может позволить НБУ решать проблемы банков.

В Национальном банке под руководством Сергея Арбузова обеспокоились безопасностью и стабильностью банковской системы и для их обеспечения либерализовали механизм поддержки проблемных учреждений. Постановлением N321, которое было принято еще 27 июля, но обнародовано лишь вчера, НБУ в четыре раза увеличил срок предоставления банкам стабилизационных кредитов для поддержки ликвидности. Учреждениям разрешили привлекать в НБУ стабилизационное финансирование минимум на два года, тогда как до сих пор первоначальный срок использования кредита ограничивался 90 днями. Еще на год заем будут пролонгировать лишь с одновременным назначением банку куратора. Максимальный срок использования кредита составит пять лет, что существенно больше нынешних 450 дней в случае реальной угрозы стабильности банка.

Выдавать стабилизационные кредиты НБУ начал осенью 2008 года, когда банки столкнулись с массовым оттоком вкладов. Средства предоставлялись на год, и несмотря на то, что банкам устанавливались множественные ограничения, кредиты брались охотно. К 2010 году их задолженность перед регулятором достигла 74 млрд грн, но к концу I полугодия 2012 года упала до 60 млрд грн. При этом еще в июле 2010 года НБУ сократил срок выдачи кредитов до 90 дней на фоне стабилизации ситуации. В феврале 2011 года первый заместитель главы НБУ Юрий Колобов объяснил: "Нацбанк не может кредитовать банки больше чем на 90 дней. В этих рамках мы и будем поддерживать их ликвидность. Такой объем рефинансирования, как в начале кризиса, мы выдавать не будем. К выполнению меморандума с МВФ мы относимся достаточно дисциплинированно".

Банкиры удивлены принятым решением, отмечая, что оно похоже на подготовку регулятора к новому финансовому кризису. "Возможно, НБУ больше нас знает о глобальной ситуации и происходящем в Украине",- сказал "Ъ" один из банкиров. Если пессимистические прогнозы обоснованны, НБУ действует правильно, уверены банкиры. Они обращают внимание на то, что теперь стоимость стабкредитов снижена на 1%, до уровня учетной ставки плюс 2% (то есть до 9,5%). Изменены и другие условия. Банки смогут получать займы, даже если ранее направляли кредиты регулятора на покупку иностранной валюты, что пока является причиной для отказа в получении новых средств. Перечень обеспечения под стабкредиты дополнен гарантиями правительств стран с рейтингом не ниже А-, международных банков, банковскими металлами, регулярно обслуживаемыми кредитами клиентов, обеспеченных ипотекой (кроме объектов незавершенного строительства).

Акционерам банка придется участвовать в его санации наравне с регулятором - они будут увеличивать регулятивный капитал на 15% от суммы займа на период его использования и на 20% от суммы остатка при продлении срока финансирования. Как и прежде, НБУ будет ограничивать работу банка при предоставлении стабкредитов. Такое учреждение не сможет платить дивиденды акционерам, бонусы и премии - руководству, инвестировать в новые основные средства, покупать негосударственные ценные бумаги, выкупать собственную эмиссию и выдавать бланковые кредиты, кроме займов населению на сумму до 50 тыс. грн. Систематическое невыполнение условий кредитного договора не будет приводить к введению временной администрации, хотя Нацбанк будет проводить инспекцию в учреждении раз в полгода.

Увеличение сроков финансирования банкиры называют обоснованным. "450 дней очень мало для подобных процессов, поэтому банки, получившие стабкредит, были вынуждены его пролонгировать,- говорит заместитель председателя правления Еврогазбанка Роман Горбачев.- Целесообразность выдачи займов проблемным банкам регулятор скорее всего будет рассматривать в зависимости от характера проблем. Допустим, у банка произошел крупный отток пассивов, и ему необходимы средства для стабилизации ситуации. В таком случае риск незначительный". К тому же НБУ, вероятно, сделал выводы из опыта подобного кредитования в 2008-2009 годах. "Полагаю, что подход при пролонгации стабкредитов будет сугубо индивидуальным, с учетом результативности уже проделанной работы,- уверен первый заместитель председателя правления Проминвестбанка Вячеслав Юткин.- Как показывает практика работы с проблемными активами, это долговременный процесс, поэтому без долгосрочных кредитов просто не обойтись".

Теперь у банков будет больше шансов решить свои проблемы за счет средств НБУ. "Для приведения баланса банка к нормативным значениям в случае возникновения проблем с ликвидностью требуется адекватное сокращение активов, поиск инвестора, досрочное погашение кредитов, сокращение расходов, реализация имущества. Эти мероприятия невозможно провести в сжатые сроки без того, чтобы не понести дополнительные убытки,- говорит аналитик управления казначейства Индустриалбанка Андрей Аргат.- Увеличение срока стабкредитов позволит банкам разработать программы по нормализации работы финансового учреждения с реальными сроками, которые не потребуют от НБУ в дальнейшем проводить реструктуризацию выданных займов".

Успешность решения временных затруднений банков зависит от сроков выдачи средств. "Инструмент будет работать, если решение о предоставлении стабкредита будет приниматься в относительно оперативном режиме. Увеличение срока стабкредитов позволяет снизить нагрузку на ликвидность и даже улучшить качество кредитного портфеля, так как банк может предложить проблемным заемщикам более выгодные условия реструктуризации,- говорит начальник управления рыночных и операционных рисков банка "Финансы и Кредит" Николай Войткив.- Если ухудшение ликвидности не связано с сознательным выводом средств из банка, то целесообразно всегда рассматривать вопрос о возможности предоставления стабкредита".

Впрочем, привлечение стабкредитов будет полезно учреждениям только при условии их целевого использования. "Очень важно установить жесткий контроль со стороны регулятора за целевым использованием финансирования проблемными банками,- говорит казначей Банка Национальный кредит Дмитрий Власов.- Пять лет - не очень большой срок. Как показал опыт кризиса, за два-три года проблемный банк может перейти в нормальный режим при условии, что он действительно работает над выходом из кризисной ситуации. В таких случаях стабилизационные кредиты оказывают существенную поддержку нормализации работы банка".