Марк Поллок
UBR.ua

Состояние украинских банков становится все хуже. На днях Национальный банк констатировал ухудшение основных нормативов по всей системе: норматив достаточности (адекватности) регулятивного капитала (Н2) всех банков за январь 2016 г. снизился на 2,68% - до 9,63%.

Как поясняет, председатель правления Коммерческого индустриального Бака Вадим Березовик, одним из факторов такого снижения стало заметное удешевление нацвалюты за этот период.

"Официальный курс гривны по отношению к доллару вырос с 24 грн/$ до 25,5 грн/$. Соответственно, эквивалент валютных активов банков вырос, что негативно повлияло на расчетное значение норматива адекватности регулятивного капитала - при его расчете по формуле "активы взвешенные на риск" знаменатель вырос в эквиваленте из-за роста курса", - уточнил банкир.

Кроме того, как отмечает регулятор в своем отчете, этот норматив, напрямую зависит от состояния регулятивного капитала банков, который также снизился за анализируемый период. Если декабрь банки закончили с регулятивным капиталом в размере 129,82 млрд грн, то на начало февраля он уже составлял 102,44 млрд грн, что на 21% ниже декабрьского.

Основная задача регулятивного капитала - компенсировать убытки и потери банковского сектора. Поэтому снижение этого показателя ниже отметки в 10%, по мнению генерального директора Pro-Consulting Александра Соколова, является тревожным индикатором. Особенно, учитывая тот факт, что большая его часть сконцентрирована в крупнейших банках страны.

Учитывая вышесказанное, вполне логичным выглядит ответ регулятора касательно причин столь резкого сокращения капитала по системе. В пресс-службе НБУ UBR.ua отметили, что это вызвано "ухудшением прогнозов по финансовому результату на конец 2016 года сразу несколькими крупными финучреждениями".

"В данном случае я могу лишь подтвердить слова НБУ. Основной причиной снижения стал плохой финрезультат банков, который всплыл в двадцатых числах января. Думаю, что это вполне прогнозируемое и закономерное явление - появление убытков, на фоне падения качества активов (необходимость доформирования резервов - Авт.)", - прокомментировал UBR.ua глава аналитического отдела РА "Эксперт Рейтинг" Виталий Шапран.

Кто виноват

Какие конкретно финучреждения так обвалили системные нормативы, в пресс-службе НБУ рассказать отказались, сославшись на банковскую тайну.

Однако, как рассказал UBR.ua банкир пожелавший сохранить анонимность, падение системного показателя связано со снижением значения регулятивного капитала у двух банков с российским капиталом. "Понятно, что это Проминвестбанк (в большей степени), а также отчасти VTB Bank. Из-за необходимости доформировать резервы, регулятивный капитал этих банков совокупно снизился более чем на 15 млрд грн. При этом, частично снижение общего регулятивного капитала было компенсировано анонсированным увеличением капиталов в Ощадбанке и Укрэксимбанке", - рассказал банкир.

Действительно, в результате проведенного Нацбанком в прошлом году стресс-тестирования 20 крупнейших банков, последним пришлось признать, что качество их кредитных портфелей хуже, чем они декларировали ранее.

"Это и повлекло за собой необходимость создания дополнительных резервов под кредитные операции, что привело к убыткам и снижению показателей регулятивного капитала в целом по банковской системе", - отмечает генеральный директор Украинского кредитно-рейтингового агентства Станислав Дубко.

При этом, как отметили в пресс-службе НБУ, к банкам которые уже прошли стресс-тестирование (Проминвестбанк и VTB Bank в их числе) и утвердили свои планы по докапитализации, дополнительные требования к ее сумме, в связи с январским снижением показателей, выдвигаться не будут.

"Это общий показатель по системе, а не по отдельным банкам. Если банки уже прошли диагностику, то регулятор дополнительной докапитализации требовать не будет. Это не принципиальный случай, главное, чтобы банк выполнял нормативы", - рассказали в пресс-службе Нацбанка.

Курсовая ловушка

Тем не менее, эксперты не исключают, что уровень регулятивного капитала и выполнение всей системой требований к нормативным показателям может ухудшаться и в ближайшие месяцы.

"Это не исключено, если падение экономики и курса национальной валюты продолжится, ведь в таком случае проблемных заемщиков станет еще больше и банкам придется формировать дополнительные резервы по проблемным кредитам. Тем не менее мы ожидаем макроэкономической стабилизации после получения денежного транша от Международного валютного фонда", - сказал UBR.ua аналитик ИК Adamant Capital Инна Звягинцева.

С ней соглашается и Вадим Березовик, отмечая, что при дальнейшей девальвации нацвалюты, продолжит свое падение и норматив Н2. Однако, он также обращает внимание на тот факт, что по мере погашения или реструктуризации проблемной задолженности по отдельным крупным кредитам, может произойти расформирование части резервов банков, что позитивно повлияет на норматив Н2.

"Кроме того, ТОП-20 крупнейших банков по результатам стресс-тестирования имеют обязательства увеличить свои уставные капиталы. В ближайшее время эти увеличения произойдут. Поэтому, скорее всего, значение регулятивного капитала по системе вырастет", - подытожил банкир.

Но не стоит забывать, что в этом году будут подвергнуты стресс-тестированию еще 20 банков. С высокой степенью вероятности, им также придется признать низкое качество активов и увеличить расходы на создание резервов.

Действительно, уровень просроченной задолженности по кредитам в украинских банках, на сегодняшний день, составляет 21%. Для сравнения, почти год назад он был гораздо ниже - около 8%. Однако реальная просрочка, по словам и.о. зампреда НБУ Екатерины Рожковой, может оказаться еще больше. В разговоре с журналистами, чиновник призналась, что банки зачастую занижают в своих балансах проблемную задолженность и искусственно повышают их качество.

"К сожалению, мы сталкиваемся с тем, что видим, как перезагружаются портфели средних и малых банков, чтобы искусственно повысить их качество. Я позволю себе предположить, что реальная цифра удельного веса просроченных кредитов существенно выше", - сказала Рожкова.

Если это действительно так, и проверяемой двадцатке банков придется формировать резервы, то уже до конца года появится дополнительное давление на размеры регулятивного капитала по системе, хоть и не такой существенный, так как вес этой двадцатки банков значительно меньше первой.